Factoring

Das Factoring ist ein innovatives Finanzierungsinstrument und bezeichnet die Übertragung von Forderungen eines Unternehmens gegenüber seinen Kunden an ein Kredit- oder Spezialinstitut (Factor) bezeichnet. So gelingt es, offene Forderungsbeträge von Kunden sofort zu begleichen.

Der vorzeitige Verkauf von ausstehenden Forderungen an Dritte hilft dem Unternehmen dementsprechend dabei, die kurzfristige Liquidität aufzubessern und Zahlungszeiträume zu verkürzen.

Dadurch können Liquiditätsengpässe vermieden werden, die entstehen, wenn Kunden beispielsweise bei der Begleichung von Forderungen in Verzug geraten. Es wird ein Finanzierungsspielraum geschaffen, der dem eigentlichen Umsatz entspricht.

Wichtig hierbei ist, dass die Leistung bereits vollumfänglich erbracht sein muss.

Die Forderung, welche meist aus Warenlieferung oder Dienstleistungen entsteht, wird dabei jedoch mit einem Abschlag verkauft, um den Käufer der Forderung für das Risiko und die Wartezeit zu entschädigen.

Beim “echten” Factoring findet ein tatsächlicher Forderungsverkauf statt.

Beim “unechten” Factoring verbleibt das Ausfallrisiko weiterhin beim Verkäufer, hierbei kann es also zu Verlusten und Kapitaleinbußen kommen, falls der Kunde die Rechnung nicht begleicht.

Oft werden im Rahmen von Factoring ganze Forderungsbestände “liquidiert”. Schlussendlich ermöglicht Factoring dem Unternehmen in Wachstumsphasen geeignet zu investieren und sich kontinuierlich zu entwickeln.

Entscheidende Vorteile der Factoring-Methode sind dementsprechend:

• Mehr Liquidität, die den unternehmerischen Spielraum erweitert
• Eine Stärkung der Bonität, da die Forderungen nicht mehr in der Unternehmensbilanz aufgeführt werden müssen
• Wettbewerbsvorteile, da so Wachstums- und Investitionsmöglichkeiten bestehen

War das Factoring früher der Großindustrie vorbehalten, so wird es heutzutage auch im Mittelstand immer beliebter.

Wenn Sie mehr darüber erfahren wollen, wie ein Unternehmenskauf finanziert werden kann, lesen Sie unseren Artikel Unternehmenskauf: Die Alternative zu Gründung oder Anstellung.